С помощью кода мы агрегируем все переменные в список за определенный период с заданным окном с частотой цикла (t+1). Если мы рассмотрим период с 2008 по 2012 год, то в списке должно появится 1258 наблюдений по упомянутым переменным ранее. То есть список пополняется каждый день на протяжении всего экономического цикла, как для структурной ноты, так и для базового актива или активов, привязанных к ней. После того как мы заполнили списки, то мы можем сравнить эффективность структурных продуктов определенного типа (наихудшая динамика базового актива, эффект памяти купонных выплат и средневзвешенная динамика базовых активов) по отношению к базовому активу, а затем и между собой. В данном случае нас интересует средняя по целому списку совокупного среднегодового темпа роста доходности как для структурного продукта, так и для базового актива. Далее мы сравниваем средние за экономический цикл. Так как у структурного продукта имеется лимит максимальной доходности (cap) и есть барьер защиты капитала, а у базового актива данных особенностей нет, то мы выводим переменную в виде соотношения доходности к риску, чтобы сравнить средние между собой. Мы проделываем этот же процесс для остальных двух периодов. В конце мы сравниваем результаты по экономическим циклам между собой и делаем соответствующие выводы, а именно какой из видов структурных продуктов является более привлекательным и прибыльным для инвестора.